Panostus vs. Sadonviljely: Mitä eroa on?

Key Takeaways

• Panostaminen sisältää krypton lukitsemisen PoS-lohkoketjuun verkon turvaamiseksi ja palkkioiden ansaitsemiseksi, kun taas tuottoviljelyyn kuuluu kryptovarojen lainaaminen DeFi-protokollille palkkioiden luomiseksi.
• Panostaminen on yksinkertaisempaa ja vähemmän riskialtista, ja tuotto on ennakoitavampaa, kun taas tuottoviljelyyn liittyy monimutkaisempia, dynaamisia korkoja ja enemmän markkinoiden vaihteluita.
• Panostukseen liittyy pienempi riski menettää omaisuutta kuin satoviljelyssä, mutta tuottoviljely tarjoaa mahdollisuuden suurempiin voittoihin. Tutkimus ja mieltymystesi ymmärtäminen ovat tärkeitä ennen kuin päätät strategiasta.

Kryptovaluuttapanokset ja tuottoviljely ovat kaksi suosittua tapaa kryptosijoittajille ansaita passiivisia tuloja – hankkia tuloja ilman aktiivista kauppaa. Nämä kaksi strategiaa toimivat kuitenkin eri tavalla, ja niissä on erilliset mekanismit, edut ja riskit.

Avain parhaan strategian valinnassa on ymmärtää, mitä panostus- ja tuottoviljely ovat, miten ne toimivat ja miten ne eroavat toisistaan.

Mikä on kryptovaluuttapanosta?

Panostus kryptovaluuttaan sisältää krypton lukitsemisen proof of stake (PoS) -lohkoketjuun määrätyssä kryptovaluuttalompakko osallistua pöytäkirjan konsensusmekanismiin. Salausomaisuuden lukitsemisen perusteena on varmistaa, että toimit hyvässä uskossa. Koska voit menettää omaisuutesi, jos rikot protokollan sääntöjä, todennäköisemmin vahvistat ja lisäät vain laillisia tapahtumia ja tietoja lohkoketjuun.

Vaikka panostaminen on ensisijaisesti tapa suojata lohkoketjuverkosto ja varmistaa sen tapahtumat, panostaneet sijoittajat ansaitsevat palkintoja. Voit esimerkiksi panostaa tai lukita ETH: si Ethereum-lohkoketjussa osallistuaksesi sen toimintaan. PoS-konsensusprosessi ja ansaita ETH-palkintoja.

Kuinka kryptovaluutan panostus toimii?

Toisin kuin proof of work (PoW) -lohkoketjut, jotka vaativat kaivostyöntekijöitä ja solmuja, PoS-lohkoketjut vaativat validaattoreita, jotka varmistavat tapahtumat ja suojaavat verkon ilman keskusviranomaista.

Mitä enemmän kryptoa panostat, sitä suurempi on mahdollisuus tulla valituksi vahvistamaan ja lisäämään uusia lohkoja lohkoketjuun. Vahvistajana ansaitset tietyn prosenttiosuuden jokaisesta vahvistamastasi tapahtumasta. Panostamisestasi riippuen voit ansaita myös muita palkintoja, kuten äskettäin lyödyt kolikot, korot ja äänioikeudet.

Näin voit panostaa tokenisi:

1. Voit panostaa vaaditun vähimmäismäärän tai enemmän ylläpitääksesi ja käyttääksesi laitteistoa tai ohjelmistoa, joka tallentaa tietoja, käsittelee tapahtumia ja lisää uusia lohkoja lohkoketjuun. Ansaitset eniten palkintoja, mutta teet eniten työtä täällä, koska validointisolmut vaativat 100 % käytettävyyden.
2. Toinen tapa panostaa on luoda validaattorin tunnistetiedot, tallettaa vaaditut kryptotunnisteet tai enemmän ja delegoida validointiprosessi validointisolmua käyttävälle palveluntarjoajalle.
3. Oletetaan, että sinulla ei ole vaadittua vähimmäispanosta validointisolmun suorittamiseen tai et halua suorittaa validointisolmua. Siinä tapauksessa voit käyttää palvelun tarjoamia panostuspalveluita keskitetty ja hajautettu vaihto tai liity panospooliin.

Saatat joutua maksamaan maksun delegoidusta panostuksesta, panostuspooliin liittymisestä tai keskitetyn pörssin käyttämisestä. Siitä huolimatta ansaitset palkintoja ilman aktiivista kauppaa.

Joitakin muita kryptovaluuttapanoksen ominaisuuksia ovat seuraavat:

• Yleensä sinun on panostettava vähimmäismäärä kryptoa.
• Saattaa olla lukitusjakso, jonka aikana panostettuja tokeneita ei voida nostaa tai siirtää. Useat panostuspoolit ja keskitetyt pörssit tarjoavat kuitenkin joustavampia panostusvaihtoehtoja.
• Haitallisesta käytöksestä voidaan määrätä rangaistuksia leikkausmekanismi.

Esimerkkejä panoksen lohkoketjuista

Staking on PoS-lohkoketjujen peruskallio, ja tässä on kaksi keskeistä esimerkkiä.

• Ethereum: Koska Ethereum siirtyi PoW: sta PoS-konsensusmekanismiin, se vaatii nyt käyttäjiltä ETH: n panosta. Validaattorisolmun suorittamiseksi sinun on talletettava 32 ETH: ta, mutta voit panostaa paljon pienempiä määriä ETH: ta panospooleihin ja kryptovaluuttapörsseihin. Beaconchan ennätykset arvioitu keskimääräinen vuotuinen taloudellinen tuotto validaattoria kohden 24 tunnin aikana oli jopa 24 % vuonna 2022.
• Solana: Tämän PoS-lohkoketjuprotokollan avulla voit suorittaa validaattorin, delegoida panoksesi validointisolmuille ja liittyä panospooliin ilman vähimmäismäärää SOL: ia. Pörssit, mukaan lukien Kraken ja Soladex, antavat sinun panostaa SOL: iin ilman validointisolmua.

Panostaminen nähdään usein keinona ansaita passiivisia tuloja, mutta sen tulokset voivat olla ristiriitaisia.

Sadonviljely selitetty

Tuoton viljelyyn kuuluu kryptovarojen lainaaminen Decentralized Finance (DeFi) -protokollat tuottaa palkintoja. Tavoitteena on maksimoida kryptovaluuttaosuutesi tarjoamalla likviditeettiä tai tallettamalla tokenit DeFi-protokolliin. Näitä tokeneita käytetään kryptonvaihtojen helpottamiseen tai lainataan korkoa maksaville lainaajille.

Kuinka sadonviljely toimii

Sen sijaan, että antaisit kryptoomaisuutesi olla käyttämättä, voit tallettaa ne hajautettuun pörssiin (DEX) likviditeetin tarjoajana (LP). Talletat kryptovarallisuutesi likviditeettipooliin ansaitaksesi prosenttiosuuden DEX: n luomista kaupankäyntipalkkioista ja joskus DEX: n hallintotunnuksesta.

Vaihtoehtoisesti voit ryhtyä lainanantajaksi DeFi-protokollalla. Kun ihmiset lainaavat sinulta, saat osan heidän maksamistaan ​​koroista – tuotosta – ja joskus DEXin hallintotunnuksen.

Kun päätät lisätä varoja likviditeettipooliin, sinun on yhdistettävä kryptovaluuttalompakkosi ja aloitettava älykäs sopimus säilyttää varat vaihtoa ja lainaamista varten ja seurata palkintojasi. Tämä älykäs sopimus antaa sinulle tunnuksen, jonka avulla voit kerätä palkintosi ja lunastaa kryptoomaisuutesi.

Kun olet kerännyt palkkioita likviditeetin tarjoamisesta tai lainaamisesta, voit sijoittaa ne uudelleen DeFi-protokolliin saadaksesi lisää tuottoa – tätä kutsutaan yhdistämiseksi. Ansiosi mitataan vuosiprosenttikorolla (APR) tai vuosituotolla (APY).

On olemassa monimutkaisempia prosesseja, joita voit käyttää ansaitaksesi enemmän tuottoa, kuten vipuvaikutusta ja DeFi-silmukkaa, mutta niihin liittyy yleensä enemmän riskejä. Siitä huolimatta, kun olet tuottoviljelijä, sinun on siirrettävä omaisuuttasi, vaihdettava alustaa ja vaihdettava strategioita ja swap-omaisuutta, koska palkkiot vaihtelevat jatkuvasti likviditeettipoolin kaupankäynnin mukaan äänenvoimakkuutta.

Esimerkkejä sadonviljelystä

Vain hajautetut pörssit tarjoavat tuottoviljelyä. Tässä on kaksi suosittua sadonviljelyalustaa:

• Yhdiste: Tämä hajautettu vaihto mahdollistaa erilaisten kryptovarojen lainaamisen ja lainaamisen. Compoundin lainanantajana ansaitset korkoa tallettamasi kolikon mukaan (vähemmän tunnetuilla kolikoilla on yleensä korkeammat korot). Compound laskee liikkeeseen myös hallintotunnuksensa COMP: n sijoittajille, jotka tarjoavat likviditeettiä tai kryptovarojaan kryptolainausta varten.
• Aave: Tämän DEX: n avulla voit tallettaa kryptoomaisuutesi kryptolainaus ja ansaita korkoa. Voit myös tarjota likviditeettiä ja ansaita palkkioita niiden markkinoiden hallintotunnuksen kanssa, joilla annat likviditeettiä.

Näiden kahden lisäksi useat DEX: t antavat sinun tarjota likviditeettiä tai lainata kryptoomaisuutesi.

Panostus vs. Sadonviljely: mikä on paras vaihtoehto?

Voit ansaita passiivista tuloa kryptopanosta tai tuottoviljelystä. Jokaisella strategialla on kuitenkin hyvät ja huonot puolensa, jotka sinun tulee harkita.

Nämä edut ja haitat voidaan käsitellä kolmella keskeisellä alueella.

1. Monimutkaisuus

Vaikka yksin panostaminen – validointisolmun käyttäminen – on monimutkaista ja intensiivistä, vain harvat sijoittajat hinaavat tätä polkua. Muut panostusmenetelmät ovat yleensä yksinkertaisempia kuin satoviljely, varsinkin kun sinun tarvitsee vain panostaa yhteen lohkoketjuprotokollaan.

Sadonviljelyyn liittyy tyypillisesti enemmän tokeneita, protokollia, tapahtumia ja strategioita, mikä tekee vetämisestä haastavampaa ja kalliimpaa.

2. Palkinnot

Koska panostaminen on ennustettavampaa kuin tuottoviljely, ansaitset todennäköisesti vähemmän kuin omaisuuden kasvattaminen. Panoksen ansaintaprosentit perustuvat taustalla olevan PoS-verkon parametreihin.

Samaan aikaan tuottoviljelyllä on dynaamisemmat korot ja kannustimet, jotka riippuvat taustalla olevien protokollien kysynnästä ja tarjonnasta. Likviditeettipooli, jolla on valtava kysyntä ja tarjonta, voi tuottaa korkeampia korkoja ja kannustimia.

3. Riskit

On pienempi mahdollisuus menettää kryptoomaisuutesi panostamalla kuin tuottoviljelyllä.

Sinulle aiheutuu tappiota, jos karhu juoksee, kun omaisuutesi on panostettu, ja jos ne ovat lukittuna, et voi tehdä mitään. Saatat saada rangaistuksia, jos taustalla oleva validointisolmu toimii väärin tai ei ylläpidä 100 %:n käyttöaikaa. Jos käytät panostamiseen panospooleja tai kryptopörssejä, ei ole takeita siitä, että saat panospalkkioita.

Samaan aikaan tuottoviljely altistaa sinut useammille markkinoiden vaihteluille useiden omaisuuserien välillä. Saatat myös kohdata älykkäiden sopimusten haavoittuvuuksia tai bugeja ja menettää talletetut rahakkeet ja ansaitut palkkiot. Lisäksi ansaittu kaupankäyntipalkkiot peruutetaan joskus pysyvän tappion vuoksi, jossa likviditeettipoolissa ja one-token tankin hinnassa on epätasapainoa.

Lopulta valinta panostuksen ja tuottoviljelyn välillä riippuu mieltymyksistäsi, riskinhalustasi ja käytettävissä olevista resursseista. Jos haluat käyttää yksinkertaisempaa, vakaampaa ja vähemmän riskialtista strategiaa, sinun on parempi panostaa omaisuutesi. Jos olet aktiivisempi, haluat enemmän voittoa ja pystyt käsittelemään enemmän riskejä ja monimutkaisia ​​asioita, voit valita tuottoviljelyn.

Vaihtoehtoisesti voit yhdistää nämä kaksi strategiaa monipuolistaaksesi salkkuasi ja ansaitaksesi mahdollisimman passiivisia tuloja.

Tutki aina ennen kuin panostat tai viljelet kryptosi

Vaikka panos- ja tuottoviljelyyn kuuluu likviditeetin toimittaminen blockchain-protokolliin palkkioiden ansaitsemiseksi, niillä on erilaisia ​​tarkoituksia, mekanismeja, riskejä ja tuottoa. Näiden kahden strategian ymmärtäminen auttaa sinua valitsemaan tarpeisiisi parhaiten sopivan.

Voit myös käyttää molempia strategioita. Muista sijoittaa vain se, minkä sinulla on varaa menettää!